ehm....non mi pare sia così, hai scritto le stesse cose in entrambi i casi.
Bisogna sostituire così

LongName=Star Wars Knights of the Old Republic
ShortName=swkotor
LauncherDirKey=HKEY_LOCAL_MACHINE\SOFTWARE\Valve\S team\InstallPath
LauncherExe=Steam.exe
DetectExe=SteamApps\*\swkotor\swkotor.exe
Launch= _LAUNCHER_EXE_PATH% -applaunch 32370 _LAUNCHER_EXTRA_ARGS% _LAUNCHER_NETWORK_ARGS%
InGameRenderer=OGL
InGameFlags=ENABLE_MOUSE|USE_DINPUT_MOUSE
InGameOGLTextureOffset=32000